Čo je výnos z kapitálových výnosov?
Výnos z kapitálových výnosov je zvýšenie hodnoty aktíva alebo portfólia z dôvodu zvýšenia ceny aktíva (nie vyplácanej dividendy, pretože vlastnil aktívum), v kombinácii s dividendovým výnosom, dáva celkový výnos, tj. zisk z držby aktíva.
Vzorec na výnosy z kapitálových výnosov
Tento vzorec používame, keď chceme vedieť, akú návratnosť dostaneme iba na základe zhodnotenia alebo znehodnotenia zásob.
Tu P 0 = cena akcie, keď sme do nej investovali, a P 1 = cena akcie po prvom období.
Pozeráme sa na počiatočnú cenu akcie a cenu akcie na konci prvého obdobia. A potom porovnáme tieto dve ceny akcií a zistíme rozdiely. Potom zistíme percento rozdielov na základe počiatočnej ceny akcií.
Tento vzorec môže byť tiež vytvorený ako -
Príklad
Zoberme si praktický príklad na podrobné pochopenie tohto konceptu -
Túto šablónu výnosu kapitálových výnosov Excel si môžete stiahnuť tu - šablónu výnosu kapitálových výnosov ExcelIshita chce vidieť, koľko zarobila na konkrétnej akcii, iba na základe zhodnotenia / odpisu kapitálu. Videla, že keď kúpila akcie, cena bola 105 dolárov. Teraz, po 2 rokoch, sa cena akcie zhodnotila na 120 dolárov za akciu. Aký je kapitálový výnos z tejto konkrétnej akcie?
Všetko, čo musíme urobiť, je vložiť údaje do vzorca pre výpočet výnosu kapitálových výnosov.
- Vzorec kapitálových ziskov = (P 1 - P 0 ) / P 0
- Alebo kapitálové zisky = (120 - 105 dolárov) / 105 dolárov
- Alebo kapitálové zisky = 15 USD / 105 USD = 1/7 = 14,29%.
To znamená, že pomocou tohto vzorca chápeme, že Ishita získala po 2 rokoch investícií 14,29% kapitálové zisky.
Ak spoločnosť ponúka dividendu, môžeme tiež vypočítať dividendový výnos a zistiť celkovú návratnosť investícií.
Použitie výnosu kapitálových výnosov
Pre každého investora je kapitálový zisk dôležitým opatrením.
Mnoho spoločností neplatí dividendy. V takom prípade môžu investori získať výnos z kapitálového zisku iba ako návratnosť investícií.
Pretože tento výnos môže byť pozitívny aj negatívny, ovplyvňuje celkové výnosy, ktoré investori dostanú.
Napríklad, ak pán A získa z akcie celkový výnos 25%, môže to byť výsledkom záporného kapitálového výnosu - 5% a dividendového výnosu 30%.
Takže pri výpočte celkových výnosov zvážime toto - kapitál a dividendový výnos
Výpočet už poznáme.
Na výpočet dividendového výnosu musíme použiť nasledujúci vzorec -
Kalkulačka výnosov z kapitálových výnosov
Môžete použiť nasledujúcu kalkulačku
| P 1 | |
| P 0 | |
| Vzorec na výnosy z kapitálových výnosov = | |
| Vzorec na výnosy z kapitálových výnosov = |
|
|
Výpočet výnosov z kapitálových výnosov v programe Excel
Urobme teraz ten istý príklad vyššie v programe Excel.
Je to veľmi jednoduché. Všetko, čo musíte urobiť, je vložiť údaje do vzorca.
